專家表示今年流動(dòng)性寬松乃大勢所趨，理財(cái)應(yīng)認(rèn)清風(fēng)險(xiǎn)量力而行

　　長沙晚報(bào)全媒體記者 陳登輝

　　一筆年終獎(jiǎng)，幸福整個(gè)春節(jié)，除了“吃吃吃”，還有“買買買”。年后上班第一天，翻翻銀行賬戶，你的錢包“余糧”還有多少？

　　近日，騰訊理財(cái)通聯(lián)合騰訊金融科技智庫、企鵝智酷發(fā)布《2018年終獎(jiǎng)?wù){(diào)查報(bào)告》（以下簡稱《報(bào)告》）。根據(jù)《報(bào)告》，超過20%的受訪者表示2018年年終獎(jiǎng)比2017年增加。作為普通投資者，應(yīng)該如何科學(xué)合理地打理這筆錢呢？理財(cái)專家給出了建議。

　　調(diào)查 能源/礦產(chǎn)/環(huán)保行業(yè)年終獎(jiǎng)最高

　　此份《報(bào)告》通過對全國多個(gè)城市年終獎(jiǎng)數(shù)據(jù)進(jìn)行調(diào)查，從地域、行業(yè)、年終獎(jiǎng)金額、理財(cái)方式、計(jì)劃花費(fèi)等多個(gè)維度展示職場上的國人年終獎(jiǎng)狀況。《報(bào)告》顯示，全國年終獎(jiǎng)行業(yè)排名前五分別是：能源/礦產(chǎn)/環(huán)保、政府（公務(wù)員）、金融業(yè)、建筑業(yè)/房地產(chǎn)和商業(yè)服務(wù)。

　　從年終獎(jiǎng)的金額來看，金字塔型的結(jié)構(gòu)仍然比較顯著。約六成的受訪者年終獎(jiǎng)未過萬元門檻，約20%的受訪者年終獎(jiǎng)在1萬元至10萬元之間，只有1.7%的受訪者處于“塔尖”，年終獎(jiǎng)在10萬元以上。

　　此外，《報(bào)告》顯示，55.4%的受訪者表示，2018年年終獎(jiǎng)與2017年相比變化不大，不過仍有不少受訪者的2018年年終獎(jiǎng)比2017年增加，這一人群的比例達(dá)到20.2%，其余為未達(dá)到預(yù)期。

　　選擇 超五成受訪者青睞互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)

　　年終獎(jiǎng)各有歡喜，選擇什么理財(cái)方式？《報(bào)告》也進(jìn)行了調(diào)查。

　　根據(jù)調(diào)查結(jié)果，在互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)、銀行、股市、基金四大類投資途徑中（多項(xiàng)選擇），有51.6%的受訪者投票給了互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)平臺，47.8%的受訪者傾向于銀行。

　　股市低迷影響了用戶理財(cái)行為，只有7.4%的受訪者傾向于在股市進(jìn)行年終獎(jiǎng)投資理財(cái)。還有19.3%的受訪者選擇基金公司，6.4%的受訪者選擇其他途徑。

　　記者了解到，為吸引“落袋”中的年終獎(jiǎng)資金，商業(yè)銀行、證券公司近期推出了一些新春專享理財(cái)產(chǎn)品。從去年12月下旬起，包括國有行、股份行、城商行在內(nèi)的多家銀行上架新年專享、新春特供、年終獎(jiǎng)專享感恩回饋款等多種名目的理財(cái)產(chǎn)品。

　　不過從收益來看，“春節(jié)”系列理財(cái)產(chǎn)品的收益率一般僅比在售的同水平產(chǎn)品高出約0.1個(gè)百分點(diǎn)，更多是賺吆喝。

　　建議 量體裁衣適應(yīng)新變化

　　隨著春節(jié)假期臨近尾聲，節(jié)后銀行理財(cái)產(chǎn)品會有什么新的投資機(jī)會？

　　單就今年春節(jié)前期而言，銀行理財(cái)并沒有呈現(xiàn)收益率大幅升高的情況。融360理財(cái)分析師劉銀平指出，節(jié)后流動(dòng)性寬松是大勢所趨，銀行理財(cái)收益率仍然會在下行通道，2019年保本理財(cái)和90天內(nèi)封閉式理財(cái)會繼續(xù)減少，凈值型產(chǎn)品會不斷增加。

　　劉銀平建議，投資者要適應(yīng)這些變化，對流動(dòng)性要求不高，就盡量買中長期理財(cái)產(chǎn)品；對流動(dòng)性要求高，就買短期或開放式理財(cái)產(chǎn)品。此外，凈值型產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)并不像大家想象的那樣大，大家可以根據(jù)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)等級購買適合自己的理財(cái)產(chǎn)品。

　　具體來看，年終獎(jiǎng)在1萬元以下、風(fēng)險(xiǎn)偏好較低的客戶可以投資的產(chǎn)品有貨幣基金、定期存款、國債等。收益方面，貨幣基金目前年化收益率在3%左右；銀行存款1年期定存最高2.3%左右；國債收益率雖然穩(wěn)定，但要到今年3月份才可以買到。

　　如果年終獎(jiǎng)在1萬元以上，可以考慮1萬元起購的結(jié)構(gòu)性存款及銀行理財(cái)產(chǎn)品。目前不少銀行的結(jié)構(gòu)性存款1年期收益可以達(dá)到3.9%。如果年終獎(jiǎng)在5萬元以上，可以考慮一些銀行、券商理財(cái)產(chǎn)品，此類產(chǎn)品目前不少年化收益率都可以達(dá)到5%。如果有20萬元以上，則還可以考慮大額存單，目前不少銀行大額存單收益都可以上浮52%左右。如果資金量再大，則還可以考慮信托產(chǎn)品、私募基金產(chǎn)品等。