曾有人統(tǒng)計(jì)，從市場(chǎng)趨勢(shì)而言，80%的時(shí)間都是處于震蕩趨勢(shì)的。

誠然，一個(gè)數(shù)字未必能代表所有市場(chǎng)的共性。

但歷數(shù)A股，美股，外匯，新興的數(shù)字貨幣市場(chǎng)，震蕩市的平均比例也達(dá)到了50%。那么震蕩市中如何保有本金，獲取利潤(rùn)呢？

今天小編給大家介紹一種適用于震蕩行情的交易策略——網(wǎng)格交易法。

何為網(wǎng)格交易法？

據(jù)說上世紀(jì)四十年代的某一天，信息論之父申農(nóng)在黑板上給大家演示：任何一個(gè)價(jià)位買進(jìn)資金的50%，也就是說資金數(shù)量：股票市值 = 50% ：50%。股票價(jià)格上漲一定幅度就賣出一部分股票，保持剩余的資金數(shù)量：剩余股票市值 = 50% ：50%；反之股票價(jià)格下跌一定幅度，就用剩余資金買進(jìn)一部分股票，始終保持剩余資金數(shù)量：剩余股票市值=50%：50%。用這個(gè)辦法來對(duì)付股票價(jià)格的隨機(jī)走勢(shì)，長(zhǎng)期交易是盈利的。

由于網(wǎng)格的核心是設(shè)置格子和每格投資的份額。在投入資金不變的情況，格子越多，每個(gè)格子，成交的可能性就越大，但是相應(yīng)地，每一次波動(dòng)就賺取得越少。

網(wǎng)格交易的操作攻略分四步：標(biāo)的選擇、建立底倉、設(shè)置網(wǎng)格間距密度、確定每格資金量、執(zhí)行交易。

網(wǎng)格交易的關(guān)鍵點(diǎn)

（1） 選擇標(biāo)的

網(wǎng)格交易要選擇長(zhǎng)期上漲確定性高的標(biāo)的，在單邊下行的趨勢(shì)里任何多頭策略都無法盈利。

最好的標(biāo)的就是指數(shù)ETF基金，ETF指數(shù)基金是一籃子股票的集合，散戶投資ETF這只“大股票”可以免去挑選個(gè)股的煩惱。其次還可以選一些大盤藍(lán)籌股，但我更推薦ETF，因?yàn)橹笖?shù)ETF長(zhǎng)期上漲確定性比股票更高。

同時(shí)不害怕黑天鵝事件，指數(shù)ETF是在股票賬戶能夠買到的，比如新能車ETF，證券ETF，通信ETF。這些都是很好的標(biāo)的，而且每份的金額類似于基金。便于交易。

（2） 建立底倉

操作網(wǎng)格最好的時(shí)機(jī)就是在熊市，我們首先要建立一個(gè)用于網(wǎng)格交易的底倉，這個(gè)根據(jù)市場(chǎng)估值而定，比如現(xiàn)在估值較低則底倉可以達(dá)到40-60%。

（3）確定網(wǎng)格間距密度

比如易方達(dá)500ETF收盤價(jià)為5元左右，據(jù)中證500的歷史最低點(diǎn)位來看，未來將有25%的下跌空間，因此我們?cè)O(shè)置易方達(dá)500ETF底部?jī)r(jià)為3.75元，價(jià)格間隔為1.25元，頂部?jī)r(jià)則設(shè)為6.25元。

（4）每格份額

也就是每格的交易量。具體結(jié)合自己的資金。太密了容易頻繁成交。手續(xù)費(fèi)是一部分損失。下跌的時(shí)候會(huì)容易過早買入。

網(wǎng)格交易法局限性

不過，在投資中從來沒有萬能的策略，網(wǎng)格交易法也有它的局限性。

1. 趨勢(shì)決定策略的成敗。在長(zhǎng)期的震蕩的上漲趨勢(shì)中策略才能獲得滿意的回報(bào)。

2. 底倉價(jià)格設(shè)定在安全邊際內(nèi)。在估值頂部設(shè)立底倉價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)極大，會(huì)造成很大的損失。

3. 牛市表現(xiàn)不佳，分散的倉位策略，沒有依據(jù)價(jià)格形態(tài)來修改網(wǎng)格，都可能在牛市中跑輸大

所以需要真正的對(duì)網(wǎng)格有所了解，不僅是概念上的，還需要去模擬和回測(cè)，并在實(shí)戰(zhàn)中感受到網(wǎng)格交易法獨(dú)特的魅力以及他的局限。

網(wǎng)格交易其實(shí)也是量化交易的一種，頻繁的交易如果需要人工來盯盤那就太累了。網(wǎng)格交易法是至今我發(fā)現(xiàn)的新手唯一可以戰(zhàn)勝市場(chǎng)的方法。簡(jiǎn)單，還不用盯盤，不會(huì)干擾日常工作。