這次分享我們來構(gòu)建一個完善的交易系統(tǒng)。并且在這個交易系統(tǒng)之中，給大家演示如何做好止盈，以及在大綱中提到的兩種止盈辦法。

技術(shù)分析是二級市場交易者群體內(nèi)很大的一個派別，甚至常規(guī)來說，我們通常把盤手分為基本面派和技術(shù)派，雖然這一點有待商榷，但強調(diào)了技術(shù)方法的應(yīng)用方式以及精細程度，是遠超我們所有人想象的。所以我們只能從個人的理解角度，來進行相應(yīng)的市場分析。傳統(tǒng)的技術(shù)分析，無非就是點、線、面、時間，空間，這些維度。至大無外、至小無內(nèi)，二級市場走勢大部分都能用相對合理的技術(shù)分析方法進行解釋，盤手們也能依照解釋進行后續(xù)操作。

但是市場上的主流分析方法，大部分都被前人講出來、并且講透徹了。我們現(xiàn)階段應(yīng)用的所有技術(shù)方法都是踩在巨人的肩膀上眺望遠方。但為什么市場仍然是大部分人虧錢的市場呢？所以這里有一個前提，就是技術(shù)面交易員都要謙卑，謙卑者才能告訴自己，你所有原創(chuàng)的分析方法其實都由前人講明白、說透徹了的，所以我們沒有、也不可能尋找到圣杯。這個市場上是永遠符合二八定律的。盈虧與技術(shù)分析方法無關(guān)，盤手的交易能力有關(guān)。

所以任何優(yōu)秀的技術(shù)分析方法，也只能說是相對合理，并且是相對契合盤手性格，這樣的市場分析辦法，才有相對效果。

任何方法都需要有自己合適的工具，技術(shù)分析方法在約翰墨菲的《期貨市場技術(shù)分析》里面已經(jīng)講得很透徹了。而方法需要用的工具，我們從交易軟件里面選擇。無非就是點、線、面以及一些技術(shù)指標，比如趨勢指標以及量能指標等。

今天我們主要應(yīng)用均線流和點、線，來構(gòu)建一個交易系統(tǒng)。

大家應(yīng)該都知道斯坦利克羅的均線流交易法，以及鱷魚交易法等方法，就是離散做多，粘合止盈或止損，越簡單的系統(tǒng)越有效，好，我們就用這個方法，先設(shè)定一些規(guī)則。

1、均線流選取MA5、MA10、MA20，三根均線離散視為單邊趨勢開始，三根均線粘合視為震蕩開始。

2、震蕩必有高低點，按道氏理論所述，高低點有且只有一個（震蕩是程序化最難識別的，所以主觀識別震蕩區(qū)間優(yōu)勢更大，且相對穩(wěn)定，但必須設(shè)定參照標的，譬如均線粘合，K線價格互相包含）。

3、在操作周期內(nèi)，單根K線收盤價上破震蕩區(qū)間高點開倉做多，止損為后續(xù)單根K線收盤價回到區(qū)間內(nèi)。

4、在操作周期內(nèi)，單根K線收盤價下破震蕩區(qū)間低點開倉做空，止損為后續(xù)單根K線收盤價回到區(qū)間內(nèi)。

5、單邊趨勢開始、并且建倉成功，持倉跟進應(yīng)用兩種止盈方式。

6、在長周期方面，前方?jīng)]有相對高、低的阻力支撐位，那么應(yīng)用盈利目標止盈法，譬如我預(yù)設(shè)目標為保證金翻倍止盈，那么在保證金翻倍之前，只有一種信號讓我提前止盈，就是三根均線粘合，行情走入震蕩。

7、在長周期方面，前方有相對高、低的阻力支撐位，那么應(yīng)用點位目標止盈法，譬如我預(yù)設(shè)價格運行到阻力支撐位時無條件止盈，那么在價格觸碰點位之前，只有一種信號讓我提前止盈，就是三根均線粘合，行情走入震蕩。

8、終上所述，三種止盈方法取其一，哪個方法出現(xiàn)信號，就嚴格執(zhí)行。

好，設(shè)定好這些規(guī)則，一個相對簡單但期望值為正的交易系統(tǒng)就成形了。下面開始舉例。

這波走勢，在C點三根均線出現(xiàn)粘合，按規(guī)則，行情陷入震蕩，震蕩以高點A和低點B構(gòu)成一個區(qū)間，我們下一步的交易策略就是：單根K線收盤價上破區(qū)間做多，下破做空。

隨后，D點下破區(qū)間，做空，F(xiàn)點K線收盤價回到區(qū)間內(nèi)，按規(guī)則止損，此時，震蕩區(qū)間擴大為以A為高點，E為低點的區(qū)間，我們下一步的交易策略就是：單根K線收盤價上破區(qū)間做多，下破做空。

G點是根小陽線接一根小陰線，但G點是高于A點的，如果你嚴格執(zhí)行系統(tǒng)，在此處會面臨一筆小止損。隨后，收盤價H點高于G點，做多。

做多后是浮盈狀態(tài)，行情持續(xù)運行，第一目標位為“前高目標位”，從H點到“前高目標位”的盈利是不足以讓保證金翻倍的，所以，在價格到達前高目標位之前，除非收盤價格回到區(qū)間內(nèi)止損或三根均線粘合止盈，否則，就要持倉到前高目標位止盈。

隨后，I點并未觸碰前高目標位，而J點直接上破前高目標位，那么，我們持倉直至K點，三根均線粘合才止盈。

一共三筆交易，盈利220點，虧損30點，盈虧比高于7：1，是非常理想的成績，并證明了系統(tǒng)的有效性。

我們再舉個例子。 

這波鄭棉走勢，在C點三根均線出現(xiàn)粘合，按規(guī)則，行情陷入震蕩，震蕩以高點A和低點B構(gòu)成一個區(qū)間，我們下一步的交易策略就是：單根K線收盤價上破區(qū)間做多，下破做空。

隨后，DK線最高價上破A點，但收盤價低于A，所以不做多，但震蕩區(qū)間上沿擴大到D。

隨后，EK線最低價下破B點，但收盤價高于B，所以不做空，但震蕩區(qū)間下沿擴大到E。

F點收盤價下破E，開倉做空，第一盈利目標位為前低目標位。從F點到“前低目標位”的盈利是不足以讓保證金翻倍的，所以，在價格到達前低目標位之前，除非收盤價格回到區(qū)間內(nèi)止損或三根均線粘合止盈，否則，就要持倉到前低目標位止盈。

G點單根K線直接下破前低目標位，繼續(xù)持倉，直至保證金翻倍止盈或三根均線粘合止盈。

H點三根均線粘合止盈。

好，系統(tǒng)就講這么多，但足以證明這個系統(tǒng)的期望值為正，但還是有優(yōu)化空間，比如止損方式可以變化，均線級別可以變化，止盈標準可以變化等等，但基于這個框架打造，盈利效果也不會差。

我們都知道交易要有一致性，初學(xué)系統(tǒng)前期就是機械性的做重復(fù)工作，對理論性的東西沒有融會貫通的時候，就是要不斷嘗試。

強大，來源于猶豫時，對本心的堅持。本心就是你的交易系統(tǒng)，在市場你能否戰(zhàn)勝大多數(shù)交易員，能否成為韭菜收割機，靠的就是它。所以，對于交易系統(tǒng)來說，要么別應(yīng)用，要么別懷疑。

關(guān)于一致性共振、走勢強弱、量能強弱以及資金管理辦法，比較復(fù)雜，今天就先不講了，以后有機會再和大家分享。謝謝大家！