P2P平臺的本質(zhì)是中介，滿足借款人和投資人的供需關(guān)系。當(dāng)投資人投資P2P，其實是把錢借了出去，成為“債主”。P2P還款的方式，就是投資人的收益方式。收益方式不同，投資人所得利息甚至可以相差數(shù)倍。小編今天就用來介紹幾種常見的收益方式和其中的“門道”。 斂財?shù)腜2P平臺長什么樣?投資這類奇葩你是在賭博!

算算“每月等額本息”這筆賬

2014年的這個時候，拓天速貸小編投資了某P2P平臺的長期標(biāo)，預(yù)期年化收益率為12%，期限24個月。兩年間，P2P暴雷不斷，監(jiān)管一次次收緊，好在該平臺熬過風(fēng)波，依舊堅挺。眼下，到了收獲的季節(jié)，拓天速貸小編興致勃勃去平臺數(shù)錢，卻越數(shù)越不對勁，算一算實際收益，竟還不足預(yù)期收益的半數(shù)。

每月等額本息，顧名思義，每月返還的都是本金+利息兩部分，而且這些本金+利息每個月都相等。拓天速貸小編應(yīng)該把每月回款立刻再次投資，每月都如此，在24個月內(nèi)不斷滾出復(fù)利，才有可能達(dá)到12%的收益率。而拓天速貸小編并沒有這樣做，從兩年前起，每一筆到期的收益都趴在賬戶里一動不動，而拓天速貸小編還堅信自己能夠獲得想當(dāng)然的收益：本金×12%×2=24%本金。

到期一次性還本付息：短標(biāo)專場

拓天速貸小編和同樣投資了P2P的朋友說起這件事，朋友聽后急忙拿出紙筆計算昨天到期落袋的一只P2P的實際收益率。那只標(biāo)預(yù)期年收益率為6%，期限為1個月，朋友投了10萬元，理論上應(yīng)獲利：10萬元×(6%÷12)=500元，與實際獲利相符。

到期后一次性還本付息的短標(biāo)看似省心，但相信投資過P2P的小伙伴都知道，短標(biāo)的門檻一般偏高，少則兩萬多則上百萬，P2P又是高風(fēng)險投資項目，投資不僅需要本金充足，更需要根據(jù)自身的風(fēng)險偏好量力而行。

等額本金：P2P借款人的最愛

等額本金與拓天速貸小編前文所述的等額本息相似，將借款本金平均到每個月償還，只不過等額本金的利息會不斷變少：每月只需付清上次還款日和此次還款日之間，未歸還的本金所產(chǎn)生的利息。

由于利息隨著本金的每月歸還會越變越少，所以對于P2P借款人而言，前期的每月還款壓力較大，但隨著時間越來越長，負(fù)擔(dān)會越來越輕。不過對于投資人而言就恰好相反，該種還款方式的收益一般小于等額本息的總利息。

先息后本：按月付息，到期還本

P2P平臺還有一種常見的收益方式：先息后本。所謂先息是指按月還息，到期后一次性還本。這種標(biāo)的期限一般在6個月以內(nèi)，因為最后一期還本時風(fēng)險較大，可能會出現(xiàn)逾期。而時間越久，變數(shù)就越多。

最后，可能有小伙伴提到“每日計息”。每日計息，按市值計算，這種還款方式一般不見于P2P投資，而常見于貨幣基金。例如余額寶等互聯(lián)網(wǎng)寶寶，基本都是每日計息。