農(nóng)村金融是我國金融體系的重要組成部分，也是傳統(tǒng)金融供給最為薄弱的環(huán)節(jié)。隨著互聯(lián)網(wǎng)的快速普及，借助互聯(lián)網(wǎng)渠道和電子化手段降低涉農(nóng)交易成本、減少三農(nóng)金融服務(wù)的信息不對稱，開拓縣域藍海市場，已成為近期互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新的熱點之一。

傳統(tǒng)銀行、電商巨頭、農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)、專業(yè)市場、新興互聯(lián)網(wǎng)公司等各大參與方，紛紛以移動支付、網(wǎng)絡(luò)理財、P2P、眾籌、在線供應(yīng)鏈金融等開展布局。雖然市場呈現(xiàn)百花齊放之勢，但從業(yè)務(wù)模式看，大致可分為以互聯(lián)網(wǎng)巨頭為代表的電商+涉農(nóng)金融模式，以農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)為代表的農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈+金融模式，以商業(yè)銀行為代表傳統(tǒng)三農(nóng)金融互聯(lián)網(wǎng)化模式，以農(nóng)產(chǎn)品交易市場為主導(dǎo)的產(chǎn)地(銷地)市場平臺+三農(nóng)金融模式，以及以P2P、眾籌等為代表的新興網(wǎng)絡(luò)金融模式五大類。

一、電商+涉農(nóng)金融模式

以阿里巴巴、京東為代表的互聯(lián)網(wǎng)電商巨頭，利用其流量優(yōu)勢、平臺優(yōu)勢和技術(shù)優(yōu)勢，在為農(nóng)民和農(nóng)業(yè)企業(yè)提供集產(chǎn)品展示、交易撮合、營銷配送、資金結(jié)算為一體的縣域電商服務(wù)的同時，將便捷支付、小額信貸、投資理財?shù)冉鹑诜?wù)嵌入電商消費場景中，并以此填補了大量農(nóng)村金融服務(wù)的空白。

阿里巴巴啟動了千縣萬村計劃，利用大數(shù)據(jù)對物流、信息流和資金流分析，以借唄、花唄產(chǎn)品滿足農(nóng)民小額消費金融需求，以余額寶、招財寶等產(chǎn)品滿足其投資理財需求，并通過網(wǎng)商銀行推出旺農(nóng)貸。同時，作為郵儲銀行的戰(zhàn)略投資者，其近4萬個網(wǎng)點將成為阿里布局農(nóng)村金融的關(guān)鍵。

京東在2015年全面啟動農(nóng)村電商 “3F戰(zhàn)略”，即工業(yè)品進農(nóng)村戰(zhàn)略（Factory to Country）、生鮮電商戰(zhàn)略（Farm to Table）和農(nóng)村金融戰(zhàn)略（Finance to Country）。通過自營式的縣級服務(wù)中心和加盟式的鄉(xiāng)村合作點，京東開展“縣-村”兩級三農(nóng)電商布局，目前已覆蓋山東、安徽、江蘇等省的600多個縣，囊括10萬重點行政村。憑借線下渠道和客戶基礎(chǔ)，京東近期推出農(nóng)村信貸品牌“京農(nóng)貸”，主要包括農(nóng)資信貸和農(nóng)產(chǎn)品信貸兩大產(chǎn)品線，旨在采用數(shù)據(jù)分析和訂單融資模式，滿足農(nóng)資購買環(huán)節(jié)的生產(chǎn)資料融資需求和農(nóng)產(chǎn)品收購環(huán)節(jié)的農(nóng)產(chǎn)品融資需求。

圖1 阿里與京東涉農(nóng)金融布局情況對比

概況起來，大型綜合電商平臺的海量縣域客戶群體，高頻次的消費場景以及由交易積累的大量數(shù)據(jù)信息，已成其切入三農(nóng)互聯(lián)網(wǎng)金融的有效途徑。

二、農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈+金融模式

傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)市場高度分散，大部分利潤被中間流通環(huán)節(jié)蠶食，業(yè)務(wù)和盈利方式相對單一。而通過互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)開展產(chǎn)業(yè)鏈整合，縮短流通環(huán)節(jié)，并通過數(shù)據(jù)收集、分析、挖掘和交叉認證，在真實全面掌握產(chǎn)業(yè)鏈上下游客戶的物流、信息流和資金流信息的基礎(chǔ)上，為其量身匹配基于真實交易的在線金融服務(wù)，成為農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新的一個新興熱點。

以大北農(nóng)為例，其通過豬管網(wǎng)信息平臺覆蓋600萬頭豬的養(yǎng)殖信息；通過搭建涉農(nóng)電商平臺-農(nóng)信商城，發(fā)展農(nóng)資交易及生豬交易服務(wù)；在對養(yǎng)殖戶經(jīng)營情況實時掌控和經(jīng)銷商的長期了解的基礎(chǔ)上，搭建農(nóng)信網(wǎng)作為大北農(nóng)的資信管理平臺，并建立以信用為核心的涉農(nóng)互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)體系，農(nóng)信網(wǎng)先后嫁接了農(nóng)富貸、農(nóng)銀貸、農(nóng)富寶、扶持金四個服務(wù)板塊，滿足農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上的支付、融資和投資理財?shù)榷嘣鹑谛枨螅瑑H2014年發(fā)放貸款就超過11億。目前，大北農(nóng)通過豬聯(lián)網(wǎng)-農(nóng)信商城-農(nóng)信網(wǎng)三大平臺，已形成一個完整的農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈互聯(lián)網(wǎng)金融生態(tài)圈。

圖2 智慧大北農(nóng)涉農(nóng)金融體系

此外，包括新希望、正大、通威、金正大、伊利等農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)，或通過自身財務(wù)公司，或與商業(yè)銀行、P2P公司等合作，紛紛圍繞自身產(chǎn)業(yè)鏈開展三農(nóng)互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新。

可以說，農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)充分利用自身的資源稟賦，憑借多年積累的線下渠道、數(shù)據(jù)信息與客戶資源，依托互聯(lián)網(wǎng)迅速進入農(nóng)村金融服務(wù)商行列，并提供獨特的產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)。從國際上看，無論是孟山都，還是ABCD四大糧商（美國ADM）、邦吉（Bunge）、嘉吉（Cargill）和法國路易·達孚（LouisDreyfus），國際農(nóng)業(yè)巨頭基本都是走的產(chǎn)業(yè)鏈+涉農(nóng)金融發(fā)展模式，這也是未來國內(nèi)涉農(nóng)龍頭企業(yè)的發(fā)展方向。

三、商業(yè)銀行線上化服務(wù)三農(nóng)模式

目前，作為服務(wù)三農(nóng)金融的主力軍和國家隊，以農(nóng)業(yè)銀行、郵儲銀行等為代表的傳統(tǒng)金融機構(gòu)，開始由以物理網(wǎng)點經(jīng)營為主的1.0重資產(chǎn)模式，向線下網(wǎng)點+在線金融服務(wù)平臺聯(lián)動的2.0 線下線上聯(lián)動模式轉(zhuǎn)型，并通過移動金融、電商金融和網(wǎng)絡(luò)小貸全面推進。

具體來看，一是以移動金融為依托，改善農(nóng)民支付環(huán)境。由于經(jīng)濟欠發(fā)達地區(qū)銀行分支機構(gòu)和自助設(shè)備的稀缺，移動支付作為互聯(lián)網(wǎng)金融的核心發(fā)展領(lǐng)域和重要突破口，在推動金融服務(wù)向三農(nóng)欠發(fā)達地區(qū)的覆蓋和滲透方面具有重要意義。農(nóng)行在四川等地試點推出“銀訊通”等移動金融新模式，打造了升級版的村級社區(qū)銀行，使農(nóng)戶足不出村即可享受到小額存取現(xiàn)、轉(zhuǎn)賬結(jié)算、代繳費等金融服務(wù)。郵儲銀行推出農(nóng)村手機支付業(yè)務(wù)“匯易達”，借助手機貼膜技術(shù)實現(xiàn)手機支付、轉(zhuǎn)賬、水電費繳納等基礎(chǔ)服務(wù)。銀聯(lián)商務(wù)推出“助農(nóng)取款”工程、“福農(nóng)便利商圈”工程、“全民付”便民繳費、涉農(nóng)企業(yè)金融服務(wù)等多個項目。

二是以涉農(nóng)電商平臺為依托，開展在線涉農(nóng)綜合金融服務(wù)。工行“融e購”、建行“善融商務(wù)”等電商平臺，開辟了特色農(nóng)產(chǎn)品頻道或?qū)^(qū)，并利用交易數(shù)據(jù)開展融資服務(wù)。上海農(nóng)商行、北京農(nóng)商行等在官方網(wǎng)站推出綠色農(nóng)產(chǎn)品主題商城，并匹配支付、信貸等綜合金融服務(wù)。

三是以大數(shù)據(jù)為依托，開展小額網(wǎng)絡(luò)貸款服務(wù)。農(nóng)行以核心企業(yè)交易數(shù)據(jù)為依據(jù)，為蒙牛等農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)的上下游客戶提供在線融資。建行與全國棉花交易市場等電子商務(wù)平臺合作，為棉農(nóng)提供基于電子倉單、電子訂單數(shù)據(jù)測算的網(wǎng)絡(luò)融資服務(wù)。華夏銀行與農(nóng)資交易網(wǎng)絡(luò)平臺“云農(nóng)場”數(shù)據(jù)對接，為在“云農(nóng)場”購買農(nóng)業(yè)生產(chǎn)資料的農(nóng)戶提供線上貸款、線上還款的網(wǎng)絡(luò)化全自助服務(wù)。

本質(zhì)上，傳統(tǒng)金融機構(gòu)已告別過去簡單的線下業(yè)務(wù)線上化，開始積極借鑒互聯(lián)網(wǎng)公司思維和特點，利用大數(shù)據(jù)、電商等新興模式和技術(shù)開展涉農(nóng)金融服務(wù)，進一步降低交易成本、減少信息不對稱。

四、農(nóng)業(yè)品交易市場平臺+涉農(nóng)金融模式

近年來，我國農(nóng)產(chǎn)品批發(fā)市場快速發(fā)展，農(nóng)產(chǎn)品市場體系初步形成，先后涌現(xiàn)出山東壽光、北京新發(fā)地等一批大型農(nóng)產(chǎn)品批發(fā)市場，包括產(chǎn)地市場、銷地市場和集散地市場在內(nèi)的農(nóng)產(chǎn)品批發(fā)市場體系的建立，在促進農(nóng)業(yè)生產(chǎn)商品化、專業(yè)化、規(guī)?；托畔⒒l(fā)展的同時，也催生了大量的金融發(fā)展機遇。

以中農(nóng)網(wǎng)為例，其旗下包括廣西糖網(wǎng)、昆商糖網(wǎng)、中國繭絲交易網(wǎng)、中農(nóng)易果等子平臺，擁有超過10萬家的專業(yè)市場上下游客戶。一方面，交易平臺針對不同品種、不同標(biāo)準(zhǔn)地提供居間貿(mào)易、現(xiàn)貨掛牌等多元化的農(nóng)產(chǎn)品網(wǎng)上交易模式；在生鮮農(nóng)產(chǎn)品領(lǐng)域，建立了集成擔(dān)保、結(jié)算、質(zhì)檢、倉儲、運輸、報關(guān)、商檢第三方服務(wù)的生鮮農(nóng)產(chǎn)品綜合電子商務(wù)和現(xiàn)貨交易平臺。同時，其依托電商平臺和市場ERP系統(tǒng)交易數(shù)據(jù)，通過擔(dān)保授信、貨物預(yù)售、代理采購、延期支付等方式，形成了中農(nóng)網(wǎng)立體及多元化的涉農(nóng)供應(yīng)鏈平臺金融服務(wù)體系。目前中農(nóng)網(wǎng)已與23家銀行達成戰(zhàn)略合作，獲得總授信額度逾40億元，年融資額逾70億元。

據(jù)統(tǒng)計，從2000年到2013年，我國億元以上農(nóng)業(yè)批發(fā)市場由1142個快速增長到2013年的1708個，成交額也從366.5億元增長到2.26萬億元。隨著專業(yè)市場電子化與信息化進程提速，以專業(yè)市場交易鏈條關(guān)系和交易流水?dāng)?shù)據(jù)為基礎(chǔ)，開展金融服務(wù)，將大有可為。

五、P2P、眾籌等新興模式

伴隨P2P、眾籌等新興網(wǎng)絡(luò)融資模式的興起，部分平臺開始探索涉足農(nóng)村金融領(lǐng)域。

從P2P來看，宜信早在2009年就推出了面向貧困農(nóng)戶的公益型產(chǎn)品“宜農(nóng)貸”，2010年推出滿足農(nóng)民生產(chǎn)和發(fā)展需求的“農(nóng)商貸”。截至2015年初，兩者共放款約9億元。翼龍貸通過線上線下結(jié)合的O2O模式，有效地把農(nóng)村金融需求與城市富余資金相結(jié)合，為農(nóng)副食品加工、農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)、特色農(nóng)業(yè)等提供融資項目撮合，其近90%借款用戶為農(nóng)業(yè)生產(chǎn)者，目前服務(wù)已覆蓋全國1500個縣，交易額超60億元。

圖3 宜信“宜農(nóng)貸”流程圖

從眾籌看，國內(nèi)第一家農(nóng)業(yè)眾籌平臺“嘗鮮眾籌”于2014年3月上線，設(shè)有農(nóng)產(chǎn)品眾籌和農(nóng)場眾籌兩大板塊。2014年4月，定位于F2F（農(nóng)場到家庭）的“大家種”上線，通過互聯(lián)網(wǎng)讓農(nóng)業(yè)生產(chǎn)者和城市消費者建立長期供求關(guān)系，為農(nóng)場提供穩(wěn)定的銷路和市場。5月，阿里巴巴啟動首個互聯(lián)網(wǎng)定制私人農(nóng)場“耕地寶”。2015年以來，各種農(nóng)產(chǎn)品眾籌類項目更是呈現(xiàn)井噴式發(fā)展， 本質(zhì)上就是將農(nóng)產(chǎn)品的生長、種植、養(yǎng)殖等信息整合到網(wǎng)上，進行預(yù)售模式（銷售前置），從而打破農(nóng)產(chǎn)品原有的零售流程，進而實現(xiàn)“訂單經(jīng)濟”。

圖4 阿里聚土地流程示意圖

雖然目前涉農(nóng)P2P和眾籌資金規(guī)模仍然較小，但隨著農(nóng)村信用環(huán)境的改善、土地流轉(zhuǎn)制度的完善以及體驗經(jīng)濟的崛起，未來市場潛力巨大。

展望未來，在國家“四化”同步引導(dǎo)下，隨著農(nóng)村地區(qū)信息化基礎(chǔ)設(shè)施進一步完善、農(nóng)民網(wǎng)絡(luò)一族不斷擴大、以及農(nóng)業(yè)企業(yè)信息化建設(shè)提速，“互聯(lián)網(wǎng)+金融+三農(nóng)”將前景廣闊，大有可為。

作者：王碩（中國農(nóng)業(yè)銀行/清華大學(xué)經(jīng)濟管理學(xué)院博士后，微信號wangshuothu，原文刊發(fā)于《農(nóng)村金融研究》，本文為“互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)三農(nóng)”系列文章之一，僅代表個人觀點，轉(zhuǎn)載請注明。）