與普通理財不同，養(yǎng)老理財應(yīng)穩(wěn)健至上，保本是對養(yǎng)老理財產(chǎn)品的最低要求。究竟哪些品種的理財產(chǎn)品才能真正滿足養(yǎng)老的需求？

　　養(yǎng)老保險求變未果

　　之前，個人補充養(yǎng)老保障最常用的手段是購買商業(yè)保險。市面上的養(yǎng)老保險分為傳統(tǒng)型和分紅型兩種，繳費期分3年、5年、10年、20年不等，領(lǐng)取方式分月領(lǐng)、年領(lǐng)和一次性領(lǐng)取，一般到一定年齡后開始領(lǐng)取，如55歲、60歲、65歲，甚至有的產(chǎn)品投保后第二年就開始領(lǐng)取。

　　如今，各保險公司新推出的年金產(chǎn)品，功能更趨多樣化。但是，新型的養(yǎng)老保險仍然沒有擺脫收益率偏低的詬病。從繳費到領(lǐng)取養(yǎng)老金，時間跨度可能相隔10年、20年甚至更久，這期間投資者不得不考慮投入保費與領(lǐng)取養(yǎng)老險的收益關(guān)系乃至通貨膨脹的風(fēng)險。

　　銀行養(yǎng)老重“噱頭”

　　銀行推出的養(yǎng)老理財產(chǎn)品，資金投向以債券和貨幣市場為主，以穩(wěn)健為特色，符合養(yǎng)老產(chǎn)品“安全”的理念。

　　目前，養(yǎng)老理財產(chǎn)品的年化收益率大多介于4%到5%之間，多為短期理財產(chǎn)品。然而，養(yǎng)老理財更應(yīng)該關(guān)注長期養(yǎng)老理念之實，而非一些打著養(yǎng)老之名的短期產(chǎn)品。從本質(zhì)上看，養(yǎng)老型產(chǎn)品的門檻、風(fēng)險、期限、收益等都是與現(xiàn)有理財產(chǎn)品區(qū)別不大，只是更加強調(diào)安全性，“保本或者略有盈利”。照此來看，目前多數(shù)銀行養(yǎng)老理財產(chǎn)品還只停留在宣傳噱頭上。

　　戰(zhàn)勝五年期定存是關(guān)鍵

　　銀行養(yǎng)老理財產(chǎn)品熱銷的同時，基金也沒閑著。2012年發(fā)行的首只養(yǎng)老型基金，其目標(biāo)年化收益率力求超越4.75%，這只基金的確受到了市場的歡迎。不過，作為目前基金中首只養(yǎng)老型產(chǎn)品，其業(yè)績能否最終跑贏業(yè)績基準(zhǔn)，成為一只可靠的“養(yǎng)老”產(chǎn)品還不能確定。

　　從目前來看，想長期獲取穩(wěn)定收益，同時收益不輸五年期銀行定期存款，具有此類“養(yǎng)老”性質(zhì)的產(chǎn)品有國債、長期定存和低風(fēng)險的中長期銀行理財產(chǎn)品，這些產(chǎn)品都是不錯的選擇。

　　另外，銀行發(fā)行的養(yǎng)老信托產(chǎn)品也不失為部分積蓄豐厚老年人的選擇。這類信托產(chǎn)品投資起點一般為100萬元，1年期產(chǎn)品預(yù)期平均收益達(dá)6%～8%。信托產(chǎn)品期限較長，到期返本，更方便老年人。此外，長期年化收益率跑贏五年定期存款的債券型基金，也可以作為養(yǎng)老產(chǎn)品的投資標(biāo)的。

　　需要注意的是，投資者在投資養(yǎng)老產(chǎn)品時，更要注意產(chǎn)品本身的收益、風(fēng)險等因素，千萬不要本末倒置，只重“養(yǎng)老”，不重“產(chǎn)品”。

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